淮河能源控股股東再次發(fā)起向上市公司注入資產(chǎn)的行動(dòng)。
12月16日晚間，淮河能源公告披露，正籌劃通過(guò)發(fā)行股份及支付現(xiàn)金的方式購(gòu)買控股股東淮南礦業(yè)(集團(tuán))有限責(zé)任公司(以下簡(jiǎn)稱淮南礦業(yè))持有的淮河能源電力集團(tuán)有限責(zé)任公司(以下簡(jiǎn)稱電力集團(tuán))89.3%股權(quán)，同時(shí)募集配套資金。公司股票將于12月17日開(kāi)市起停牌，預(yù)計(jì)停牌時(shí)間不超過(guò)10個(gè)交易日。
2015年，淮南礦業(yè)在對(duì)淮河能源(原證券簡(jiǎn)稱皖江物流)進(jìn)行重組時(shí)，將名下的煤炭、電力部分資產(chǎn)注入上市公司。為避免同業(yè)競(jìng)爭(zhēng)，淮南礦業(yè)承諾將以上市公司為其下屬?gòu)氖履茉礃I(yè)務(wù)進(jìn)入資本市場(chǎng)的資本運(yùn)作平臺(tái)，并協(xié)助上市公司做大做強(qiáng)主營(yíng)業(yè)務(wù)。
今年11月，公司在e互動(dòng)上表示，潘集電廠二期、謝橋電廠、洛河電廠四期及后期煤電項(xiàng)目，在具備投產(chǎn)運(yùn)營(yíng)條件后也將注入上市公司。12月17日，《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者致電上市公司證券部，工作人員向記者確認(rèn)前述資產(chǎn)正在電力集團(tuán)體內(nèi)。對(duì)方稱，未來(lái)煤電一體化的市場(chǎng)也受到較多關(guān)注，具有較強(qiáng)的競(jìng)爭(zhēng)力。“電力集團(tuán)是集團(tuán)(指淮南礦業(yè))的優(yōu)質(zhì)電力資產(chǎn)，收購(gòu)過(guò)來(lái)對(duì)上市公司的核心競(jìng)爭(zhēng)力肯定有很大好處。”
擬收購(gòu)電力集團(tuán)89.3%股權(quán)
據(jù)了解，標(biāo)的資產(chǎn)電力集團(tuán)是一家成立于2006年6月的大型能源企業(yè)，主要業(yè)務(wù)涵蓋火力發(fā)電、光伏發(fā)電，以及低熱值煤、煤泥、煤矸石發(fā)電的基本建設(shè)和生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)等，實(shí)控人為安徽省國(guó)資委。第一大股東為淮南礦業(yè)，持股比例89.30%;另一位股東為國(guó)開(kāi)發(fā)展基金有限公司，持股比例為10.7%。
據(jù)淮河能源控股集團(tuán)有限公司官網(wǎng)介紹，電力集團(tuán)主要負(fù)責(zé)潘集電廠一期、二期、謝橋電廠、新能源新業(yè)態(tài)等產(chǎn)業(yè)發(fā)展項(xiàng)目建設(shè)，對(duì)潘集電廠建設(shè)項(xiàng)目部、謝橋電廠籌備處、礦區(qū)光伏發(fā)電管理中心、新能源項(xiàng)目部、籌備處等下設(shè)單位實(shí)行垂直管理??電力權(quán)益規(guī)模1706萬(wàn)千瓦，是安徽省電力權(quán)益規(guī)模最大的電力企業(yè)。
淮河能源主要業(yè)務(wù)包括火力發(fā)電、售電、鐵路運(yùn)輸及配煤。公司開(kāi)展的火力發(fā)電業(yè)務(wù)擁有3家全資電廠，包括潘集電廠一期、顧橋電廠、潘三電廠，以及共屬同一主體的煤電聯(lián)營(yíng)模式，產(chǎn)業(yè)實(shí)體包括田集電廠一期項(xiàng)目和二期項(xiàng)目以及配套的丁集煤礦。
12月6日，淮河能源在上證e互動(dòng)回答投資者提問(wèn)稱，公司目前未知控股股東淮南礦業(yè)是否有整體上市相關(guān)計(jì)劃，但是按照淮南礦業(yè)2016年重組時(shí)作出的公開(kāi)承諾，其目前在建或擬建的潘集電廠二期、謝橋電廠、洛河電廠四期及后期煤電項(xiàng)目，在具備投產(chǎn)運(yùn)營(yíng)條件后也將注入上市公司。
12月17日，淮河能源證券部工作人員向記者表示，潘集電廠二期、謝橋電廠、洛河電廠四期等項(xiàng)目均在電力集團(tuán)體內(nèi)。之前在平臺(tái)上(上證e互動(dòng))和投資者交流的內(nèi)容是比較確定的，只是當(dāng)時(shí)沒(méi)有得到控股股東要注入的消息，但是(資產(chǎn)注入)屬于控股股東之前許下的承諾。“昨天我們也是在下午3點(diǎn)收盤后剛剛得到的消息。”對(duì)方稱。
2015年，淮南礦業(yè)在對(duì)淮河能源進(jìn)行重組時(shí)，將名下的煤炭、電力部分資產(chǎn)注入上市公司。為避免同業(yè)競(jìng)爭(zhēng)，淮南礦業(yè)承諾將以上市公司作為其下屬?gòu)氖履茉礃I(yè)務(wù)進(jìn)入資本市場(chǎng)的資本運(yùn)作平臺(tái)，并協(xié)助上市公司做大做強(qiáng)主營(yíng)業(yè)務(wù)。
淮南礦業(yè)旗下與上市公司從事相同或類似業(yè)務(wù)的下屬企業(yè)為淮南礦業(yè)集團(tuán)電力有限責(zé)任公司新莊孜電廠技改建設(shè)項(xiàng)目和潘集電廠在建項(xiàng)目及配套煤礦。
據(jù)《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者整理，潘集電廠二期2×660MW的超超臨界燃煤機(jī)組項(xiàng)目，總投資約57.4億元，預(yù)計(jì)在2025年6月底建成投產(chǎn)。
謝橋電廠2×660MW超超臨界燃煤機(jī)組發(fā)電項(xiàng)目動(dòng)態(tài)總投資58.9億元，有望于2025年8月底建成投產(chǎn)，建成后預(yù)計(jì)實(shí)現(xiàn)年產(chǎn)值30億元以上。
洛河電廠四期2×1000MW煤電項(xiàng)目EPC總承包已經(jīng)在今年9月進(jìn)行項(xiàng)目招標(biāo)等工作。項(xiàng)目動(dòng)態(tài)總投資75.7億元。
這也意味著，僅電力集團(tuán)旗下3家電廠的投資總額就已經(jīng)達(dá)到了192億元。
不過(guò)，此次收購(gòu)電力集團(tuán)的具體作價(jià)仍需等待后續(xù)公告。
曾多次籌劃向上市公司注入資產(chǎn)
近年來(lái)，由于煤炭發(fā)電與電力行業(yè)的高度相關(guān)性，“煤電頂牛”(即煤炭?jī)r(jià)格波動(dòng)與電力價(jià)格供需不匹配導(dǎo)致的盈利問(wèn)題)一直難以解決。煤電一體化已經(jīng)成為傳統(tǒng)能源行業(yè)破局發(fā)展的一種新趨勢(shì)，將煤炭生產(chǎn)和電力生產(chǎn)緊密結(jié)合，形成上下游產(chǎn)業(yè)鏈的整合模式。
在完成對(duì)皖江物流的重組后，淮南礦業(yè)沒(méi)有停下資本運(yùn)作的步伐，多次計(jì)劃將旗下資產(chǎn)注入上市公司。
2020年到2022年，淮南礦業(yè)曾兩度籌劃吸收合并淮南礦業(yè)以實(shí)現(xiàn)整體上市，但均以失敗告終。盡管如此，淮南礦業(yè)資產(chǎn)注入的步伐并未停止。
2023年，淮河能源再度籌劃重大資產(chǎn)重組，擬收購(gòu)電力集團(tuán)所持潘集發(fā)電公司100%股權(quán)、淮浙煤電50.43%股權(quán)和淮浙電力49.00%股權(quán)。但淮浙煤電、淮浙電力不屬于前期避免同業(yè)競(jìng)爭(zhēng)承諾范疇，最終收購(gòu)的資產(chǎn)僅為潘集發(fā)電公司100%股權(quán)。
此次交易是否延續(xù)了控股股東在重組之初許下的承諾，即解決與上市公司之間的同業(yè)競(jìng)爭(zhēng)問(wèn)題。上述淮河能源證券部工作人員向《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者表示，集團(tuán)(淮南礦業(yè))對(duì)同業(yè)競(jìng)爭(zhēng)的承諾一直都有的，這次收購(gòu)也是解決同業(yè)競(jìng)爭(zhēng)很重要的一個(gè)措施。
上述工作人員還向記者表示，監(jiān)管部門支持上市公司開(kāi)展并購(gòu)重組、補(bǔ)鏈強(qiáng)鏈，公司的收購(gòu)與監(jiān)管倡導(dǎo)不謀而合。另外，電力集團(tuán)旗下還有少部分新能源業(yè)務(wù)，若收購(gòu)?fù)瓿桑矊?huì)整體納入上市公司。
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